Công ty cổ phần Bất động sản Khải Hoàn Land vừa ra thông báo về việc chào bán lần đầu ra công chúng (IPO) 16 triệu cổ phiếu (chiếm tỷ lệ 10% tổng số cổ phiếu đang lưu hành), tổng giá trị chào bán theo mệnh giá là 160 tỷ đồng.

Dự kiến, doanh nghiệp này sẽ niêm yết trên sàngiao dịch chứng khoán TP HCM (HoSE) vào quý II/2021.

Được thành lập từ năm 2009 tại TP HCM với hoạt động chuyên về môi giới truyền thống (phân phối thuần và cam kết bao tiêu) các dự án bất động sản, Khải Hoàn Land đã nhanh chóng phát triển lớn mạnh và và ông lớn trong lĩnh vực môi giới tại khu vực TP HCM. 

Bên cạnh đó, công ty còn lấn sân sang lĩnh vực đầu tư bất động sản . Một trong các dự án tiêu biểu phải kể đến là La Partenzatại xã Nhơn Đức, huyện Nhà Bè, TP HCM. Theo tìm hiểu, dự án được UBND TP HCM chấp thuận cho Công ty TNHH Giao Hưởng Xanh làm chủ đầu tư. Diện tích lô đất là 18.412,6 m2, diện tích sàn xây dựng 50.493,52m2, quy mô 3 block cao tầng gồm 1.218 căn hộ cùng 27 căn Shophouse.

Giao Hưởng Xanh vào thời điểm được cấp phép dự án có tên gọi là Công ty TNHH K95, do Khải Hoàn Land sở hữu 100%. Sau nhiều lần thay đổi cơ cấu sở hữu, từ ngày 12/2/2020, Giao Hưởng Xanh có vốn điều lệ 400 tỷ đồng, trong đó ông Đinh Hoàng Tâm góp 75%, ông Võ Công Hậu nắm 25% còn lại. Đây đều là các cá nhân quan trọng, đứng tên nhiều thành viên trong hệ sinh thái Khải Hoàn Group của doanh nhân Nguyễn Khải Hoàn.

Ngoài La Partenza, Khải Hoàn Land còn thực hiện 2 dự án khác là Helios Phú Quốc 54 ha (Kiên Giang) và hai phân khu tại Gò Đăng (Bà Rịa – Vũng Tàu) diện tích 170 ha.

Tính ra, 3 dự án này có tổng quỹ đất khoảng trên 200 ha. Mặc dù vậy, hầu hết các dự án của Khải Hoàn Land đang trong quá trình triển khai. Đặc biệt, dự án La Partenza dù được cấp phép năm 2015 nhưng đến nay vẫn chưa thể hoàn thiện.

Dù vậy, với quy mô vốn điều 1.600 tỷ đồng, cũng như có vị thế trong mảng môi giới, Khải Hoàn Land vẫn là cái tên ít nhiều thu hút sự chú ý của giới đầu tư.

Sự hình thành và phát triển của Khải Hoàn Land mang đậm hình bóng của doanh nhân Nguyễn Khải Hoàn (sinh năm 1975). Tính đến hết tháng 1/2021, vốn điều lệ Khải Hoàn Land đạt 1.600 tỷ đồng, cơ cấu cổ đông gồm: Ông Nguyễn Khải Hoàn (36%), bà Trần Thị Thu Hương – vợ ông Hoàn (16%), Nguyễn Thế Khoa – anh ruột ông Hoàn (2%), Nguyễn Thị Lệ Thủy – chị ruột ông Hoàn (2%) và một cổ đông cá nhân khác là ông Phan Tuấn Nghĩa (24,7%).

Như vậy, nhóm các cổ đông liên quan tới Chủ tịch HĐQT Khải Hoàn Land sở hữu tới 56% vốn công ty. Ngoài ra, vị doanh nhân sinh năm 1975 cũng nắm vị trí Chủ tịch HĐQT công ty.

Khải Hoàn Land làm ăn ra sao?

Môi giới bất động sản là lĩnh vực cốt lõi đóng góp phần lớn doanh thu của Khải Hoàn Land trong 2 năm trở lại đây.

Trao đổi với giới đầu tư vào trung tuần tháng 9/2020, ông Nguyễn Thế Trung – Phó Tổng giám đốc Khải Hoàn Land nhấn mạnh, đích đến của Khải Hoàn Land là chiếm lĩnh số 1 thị phần về môi giới. Vì có thị phần sẽ có quyền lực, và thể hiện thế mạnh của doanh nghiệp. Mặt khác, việc chiếm lĩnh thị phần sẽ đem đến lợi nhuận bền vững cho công ty.

Đi cùng với đó, Khải Hoàn Land cũng liên tục tăng mạnh vốn từ năm 2016 đến nay. Dữ liệu Nhadautu.vn cho thấy, tính riêng giai đoạn 2016 – 2017, công ty đã tăng vốn gấp 60 lần từ chưa đầy 50 tỷ đồng lên đến 3.000 tỷ đồng. Đến đầu năm 2019, Khải Hoàn Land giảm vốn xuống còn 1.200 tỷ đồng, trước khi tăng trở lại 1.600 tỷ đồng vào tháng 8/2020.

Trong năm 2020, doanh thu Khải Hoàn Land đạt 303 tỷ đồng, tăng trưởng 121,8% so với năm 2019. Trừ đi các chi phí và thuế, lãi ròng còn 96,7 tỷ, tăng 848%.

Trên bảng cân đối kế toán, tổng tài sản của công ty tại ngày 31/12/2020 là 2.370 tỷ đồng, tăng 69% so với số đầu năm. Trong đó, tăng mạnh ở các khoản phải thu dài hạn, từ 517 tỷ đồng lên 1.316 tỷ đồng, chủ yếu đến từ các khoản phải thu dự án Khu đô thị mới Gò Găng tại TP. Vũng Tàu và dự án La Partenza tại TP HCM.

Đáng chú ý, tính toán của Nhadautu.vn cho thấy, các khoản phải thu (ngắn hạn, dài hạn) của Khải Hoàn Land tính đến cuối kỳ báo cáo tài chính 2020 là 1.991,5 tỷ đồng, chiếm hơn 84% tổng tài sản.

Bên kia bảng cân đối kế toán, nợ phải trả của công ty là hơn 612 tỷ đồng, gấp 4,4 lần so với đầu kỳ. Các khoản nợ chủ yếu là Phải trả ngắn hạn Công ty cổ phần Bất động sản Khải Minh Land (83 tỷ); trái phiếu ngắn hạn KHLH2021002 150,7 tỷ và các trái phiếu dài hạn KHL082022-01 18,2 tỷ, BOND.KH:2020. Các lô trái phiếu này có kỳ hạn 1 – 3 năm, với lãi suất dao động từ 11% - 12%/năm.

Cổ đông 9X chào bán cổ phiếu Khải Hoàn Land ra công chúng

Ngày 1/3/2021, cổ đông lớn của Khải Hoàn Land – ông Phan Tuấn Nghĩa (sinh năm 1995) đã nhận được chấp thuận đăng ký chào bán cổ phiếu ra công chúng của Uỷ ban chứng khoán nhà nước. 

Theo đó, cá nhân này sẽ chào bán 16 triệu cổ phiếu, tương đương tỷ lệ 40,4% với mức giá là 10.000 đồng/cổ phiếu.

Tìm hiểu của Nhadautu.vn cho thấy, ông Phan Tuấn Nghĩa mới bắt đầu là cổ đông Khải Hoàn Land trong năm 2020. Cụ thể, vào ngày 5/8/2020, ông Nghĩa đã mua 9,4 triệu cổ phần chào bán riêng lẻ của Khải Hoàn Land (đợt tăng vốn lên 1.600 tỷ đồng). Sau đó, khi Công ty TNHH Tập đoàn Khải Hoàn Vũng Tàu thoái hết vốn khỏi Khải Hoàn Land, ông đã nhận chuyển nhượng cổ phần từ đơn vị này, qua đó nâng số cổ phần sở hữu lên hơn 39,6 triệu cổ phiếu (tỷ lệ 24,7% vốn điều lệ).

Link bài gốc