【soi kèo trung quốc】Bổ sung chế tài đủ mạnh để xử lý các vi phạm chứng khoán

UBCKNN sẽ mạnh tay xử lý các vi phạm trên thị trường chứng khoán. Ảnh minh hoạ.

Tuy nhiên,ổsungchếtàiđủmạnhđểxửlýcácviphạmchứngkhoásoi kèo trung quốc theo Vụ trưởng Hoàng Đức Long, trên thực tế, bán khống ở Việt Nam khác với bán khống ở nước ngoài bởi cá nhân có hợp đồng/thỏa thuận với tổ chức/cá nhân về việc vay mượn chứng khoán trong một khoảng thời gian nhất định để bán một/một số loại chứng khoán. Như vậy, bán khống về hình thức vẫn là giao dịch thực, nhưng bản chất lỗ lãi của thương vụ giao dịch loại này lại thuộc về những đối tượng không phải chủ sở hữu gốc.

Luật Chứng khoán và các quy định pháp luật liên quan khác hiện chưa cho phép bán khống chứng khoán. Nhưng hiện tượng này vẫn âm thầm diễn ra ảnh hưởng đến thị trường và niềm tin của nhà đầu tư. Lý giải nguyên nhân này, các nhà nghiên cứu thị trường chứng khoán cho rằng, hiện trên thị trường có gần một triệu tài khoản kinh doanh chứng khoán, trong đó có 80% là của nhà đầu tư cá nhân. Do vậy, để phát hiện vụ việc bán khống trên thị trường không phải là dễ đối với cơ quan quản lý nhà nước.

Động thái, của UBCKNN trước tình trạng này là đã có văn bản yêu cầu tổ chức kinh doanh chứng khoán, nhân viên làm việc tại các tổ chức kinh doanh chứng khoán không được làm trung gian cho các tổ chức, cá nhân vay, mượn chứng khoán của nhau để bán dưới mọi hình thức, kể cả trong trường hợp không dẫn tới việc thay đổi quyền sở hữu và giao dịch bán thực hiện trên tài khoản của bên cho vay.

UBCKNN cũng khuyến cáo nhà đầu tư không vay và cho vay chứng khoán để bán do các hoạt động này tiềm ẩn nhiều rủi ro, có thể gây thất thoát tài sản của mình và dẫn tới các tranh chấp về tài sản. UBCKNN đề nghị nhà đầu tư yêu cầu các tổ chức kinh doanh chứng khoán cung cấp sao kê mọi giao dịch phát sinh trên tài khoản của mình, kể cả tài khoản quản lý danh mục đầu tư tại công ty quản lý quỹ.

Đối với trường hợp phát hiện hành vi vi phạm có dấu hiệu hình sự, UBCKNN sẽ chuyển cơ quan công an để xem xét truy cứu trách nhiệm hình sự theo quy định của pháp luật.

Tuy nhiên, theo Vụ trưởng Hoàng Đức Long, hiện các chế tài chưa đủ sức răn đe, khiến các tổ chức, cá nhân "nhờn mặt". Bởi với hành vi cho khách hàng mượn chứng khoán trên tài khoản của khách hàng khác để bán (hay còn gọi là bán khống) mức phạt xử phạt hành chính cao nhất là 150 triệu đồng.

Trong dự thảo Nghị định sửa đổi, bổ sung Nghị định 85/2010/NĐ-CP về xử lý vi phạm hành chính trong lĩnh vực chứng khoán, UBCKNN đã đề xuất nhiều qui định để xử lý các hành vi bán khống, thao túng thị trường, nội gián...

Theo đó, nâng mức tiền phạt tăng lên mức cao nhất là 500 triệu đồng; đồng thời các nhân viên môi giới, công ty chứng khoán vi phạm sẽ bị tước chứng chỉ hành nghề, thu hồi giấy phép, giấy chứng nhận kinh doanh trong lĩnh vực chứng khoán và thị trường chứng khoán...

T.Hằng